2025年两会精神解读、宏观经济金融形势与商业银行业务创新

（客户可以根据需求和课纲，自己拟定题目）

提纲

王传宝

时长：0.5-1天。可根据客户要求调整课纲

第一模块   2025年两会精神解读

课程提纲：

一、两会历史意义解读

二、过去一年工作回顾与2025年主要经济目标解读

三、2025年政策取向解读

四、2025年十大工作任务解读

五、2025年政府工作报告新内容与新精神解读

六、2025年政府工作报告10大看点解读

看点1：增长目标既现实又积极，有助于增强市场信心

看点2：财政赤字率安排4.0%，政策扩张力度明显加大

看点3：货币政策有效拓展功能，更大力度支持股市楼市

看点4：消费投资双管齐下，更大力度扩大内需

看点5：扩大高水平开放，多措并举稳外贸稳外资

看点6：培育新兴产业和未来产业，推动新型产业集群崛起

看点7：落实法治保障，全面激发民企创新活力

看点8：优化战略科技力量布局，提升创新体系整体效能

看点9：政策更加用力，房地产市场有望缓跌走稳

看点10：坚持在发展中化解金融风险，牢守系统性风险底线

七、2025政府工作报告关于金融风险、货币政策和房地产等最新精神对商业银行影响

八、两会后2025年银行业发展趋势与商业银行应对

第二模块   跨越周期，制胜未来：2025年宏观经济新形势、新政策与新应对

课程提纲：

一、百年大变局下全球地缘政治形势与国际经济形势

（一）全球地缘政治形势基本状况

1、强势政府：特朗普主义/“伟大领袖”

——强人政治：强势风格，对抗性姿态

——民粹主义：反政治精英，与民众直接沟通

——民族主义：美国优先，反全球化

2、MAGA：美国为中心，巩固和提升美国领导地位

3、俄乌战争：美俄妥协与乌克兰的崩解

4、欧美关系：父子变兄弟

5、亚太格局：以欧美为范本

6、中美关系：以优势松开竞争，在竞争中赚取优势

（二）周期为王：当前国际经济形势概况

1、世界经济周期和科技进步的影响：躲不开的经济周期

2、通胀与衰退的大博弈：2025年世界经济预判

3、大宗商品价格暴涨/暴跌引发通胀/衰退担忧

4、美国降息（扩表）搅动世界经济局势

5、特朗普2.0时代美对华经济政策：中美贸易战、中美“脱钩”风险及其对世界经济的影响

6、俄乌冲突（俄乌战争）的后果及其对世界经济的影响？

7、主要发达经济体大幅调整宏观政策，国际需求进一步波动收缩

8、本章思考：国际政治经济形势对金融业和商业银行的影响与应对

二、周期影响下中国经济中长期发展趋势

1、宏观经济分析的基本框架：总需求与总供给

2、双循环与大变局下需求三架马车分析

（1）消费

（2）投资

（3）出口

3、双循环与大变局下供给侧分析

（1）人口问题：未富先老

（2）资源环境问题

（3）科技创新问题

4、近年中国出现的几个重要拐点

5、中国经济将现“四大分化”

——新兴产业的强势发展

6、实体经济企业面临的六大问题、五大危机

7、碳中和与绿色发展将重塑中国经济及其对我国建筑行业的影响

8、加快数字化发展，建设数字中国及其对经济社会/行业/企业的冲击

9、时刻谨防金融风险与债务危机：中小银行风险、房地产、地方债务危机

10、中国未来5年面临的几大挑战与机遇

11、对我国未来经济增长的基本判断

12、二十大报告关于着力提升产业链供应链韧性和安全水平

13、2025年人民币汇率研判与应对

14、本章思考：双循环与大变局下中国中长期经济形势对金融业和商业银行的影响与应对

三、周期影响下当前宏观经济形势与2025年宏观经济形势预判

1、客观判断经济发展趋势

——如何判断经济形势

——四大古典名著中的经济管理密码

2、从宏观经济指标和宏观经济政策看经济冷暖

3、产业形势判断：PMI指数看经济冷暖

4、从CPI、PPI指数看通胀：到底是通货膨胀还是通货紧缩？

5、最新主要经济数据分析

——消费、投资、就业、产能利用率、货币数据等

6、当前宏观经济形势与对策

——消费、投资、出口、房地产等

7、2025年宏观经济形势分析与研判

（1）2025年宏观经济形势分析与研判

（2）2025年中国经济须警惕八大经济风险

8、中央经济工作会议精神解读（根据需要）

9、两会与《政府工作报告》精神解读（根据需要）

10、本章思考：双循环与大变局下中国当前经济形势态势对金融业和商业银行的影响与应对

四、几个最新宏观经济刺激政策解读及其影响（根据客户需要，可以不讲或者一带而过）

1、2024年5月17日，中国人民银行推出房地产金融“政策包”及其后楼市有哪些变化？

2、2024年9月24日国新办举行新闻发布会，人民银行与金融监管局推出7个政策

3、2024.9.26日，政治局会议精神

4、2024.10.8日，国新办举行新闻发布会，国家发改委主任郑栅洁介绍“系统落实一揽子增量政策 扎实推动经济向上结构向优、发展态势持续向好”有关情况

5、2024.10.12日，国新办举行新闻发布会，财政部部长蓝佛安介绍“加大财政政策逆周期调节力度、推动经济高质量发展”有关情况

6、2024.10.17日，国新办举行新闻发布会，住建部等五部门介绍“促进房地产市场平稳健康发展”有关情况

7、新华社北京2024年10月18日，中办、国办印发《关于解决拖欠企业账款问题的意见》

8、2024年11.8日全国人大常委会会议精神与财政部蓝佛安部长答记者问

9、2024年12月12日中央经济工作会议精神解读（根据客户需要）

10、思考：密集宏观经济政策出台后2025年中国经济走势预测与最新宏观经济刺激政策对金融业和商业银行的影响与应对

第三模块   坚定信心，制胜未来：周期影响下金融形势、金融风险与商业银行应对

课程提纲：

一、当前金融形势与金融风险

1、当前主要金融风险

——地方政府债务风险与本轮化债政策

——房地产市场风险与房地产市场拐点

——部分中小银行风险与金融市场稳定

——债券基金风险

2、纷至沓来的金融风险：谨防“明斯基时刻”加速到来

3、现有金融风险与中美贸易战的叠加效应

4、银行业可能面临新一轮不良资产大暴露的局面

5、利率下行、利差缩小是接下来一段时间的趋势

6、世界随时可能发生新的金融危机：谨防对中国的影响

7、这次不一样：800年哈佛金融史

8、投资机会思考：经济金融形势对商业银行的影响与应对

二、新金融形势与金融风险下商业银行应对

1、积极的货币政策：货币政策工具箱打开，金融“法宝”各显神通

2、新形势下银行业转型势在必行

（1）银行业发展的三个新挑战

（2）银行业发展的三个新动向

（3）新形势下银行业转型势在必行

3、银行业务人员要严密防控合规风险、信贷风险

（1）合规风险方面

（2）严控信贷风险方面

4、2025年的经济发展趋势对银行零售业务、个人信贷业务的影响，银行如何调整政策？

5、未来经济形势下，商业银行零售信贷业务的应对策略？

——案例：招行能够长期保持零售信贷业务超额收益的两个重要原因

6、思考：一段时间内，商业银行如何应对房地产风险？

——灰犀牛：房地产风险对银行业的冲击显而易见

——如何既支持房地产发展又应对房地产风险成为关键

7、开放、合规与创新是我国金融业（银行）应对新风险、新危机、新挑战的必然选择

8、人民币国际化背景下，汇率风险及其应对

9、商业银行如何优化跨境电商服务

——他山之石：银行提供综合金融服务

10、做好科技金融、绿色金融、普惠金融、养老金融、数字金融五篇大文章

——我们怎么办？做好五篇大文章：科技金融、绿色金融、普惠金融、养老金融和数字金融

——案例：中国银行四川省分行对接成都“青年创新创业就业筑梦工程”

11、金融要为经济社会发展提供高质量服务

12、推进金融高质量发展，加快建设金融强国

——学习总书记在中央金融工作会议和省部级主要领导干部推动金融高质量发展专题研讨班开班式上的讲话精神

——加快建设金融强国；走中国特色金融发展之路

13、应该怎么干?

——现在在哪里？

——打算去哪里？（干什么？）

——如何去那里？（怎么干？）

第四模块  业务创新与案例研究：新形势、新政策背景下商业银行如何服务区域经济发展、服务实体经济发展

课程提纲：

一、新形势、新政策背景下商业银行如何业务创新服务区域经济发展：以浙江为例

1、从两会、中央经济工作会议、中央金融工作会议关于“金融精准扩张”看政策支持产业方向和相关支持政策，思考商业银行下阶段金融、产业端该如何开展工作

（1）做好5篇大文章

（2）做好5篇大文章，金融科技居首

（3）金融科技让金融业从“粗放”走向“精准”

（4）深圳经验：服务实体，资金与企业精准对接

（5）金融“活水”精准浇灌实体：扩总量 瞄重点 降成本

（6）2024年4月2日，国务院办公厅印发《统筹融资信用服务平台建设 提升中小微企业融资便利水平实施方案》（国办发〔2024〕15号）——对功能重复或运行低效的地方融资信用服务平台进行整合，原则上一个省份只保留一个省级平台，市县设立的平台不超过一个

2、防范风险、做好风控的基础上，大力开展业务，服务实体经济

3、提供精准金融服务，特别是要做好“五篇大文章”

（1）科技金融

（2）绿色金融

（3）普惠金融

（4）养老金融

（5）数字金融

4、根据浙江发展战略和主要产业发展方向针对性开展业务，提供精准金融服务

——传统产业升级改造：产业数字化，数字产业化，生产性服务业

——高新技术产业

——新兴产业

——未来产业

——现代服务业

5、发现新赛道：政策鼓励的科技、绿色、新能源、新材料等

6、发现未来的爆发点，发现新的投资产业、投资领域

7、思考：如何服务浙江产业集群

——提供产业链金融、供应链金融服务

（1）重庆出台制造业产业链供应链金融工作方案

（2）浙商银行：创新“核心企业+”数字供应链金融服务模式，打造“供应链金融+产业大脑+未来工厂”融合新模式

（3）深度融合，靶向赋能：宁波银行金华分行资金链“贷动”产业链高质量发展

（4）中国农业银行宁波分行：促进特色产业集群高质量发展

（5）兴业银行宁波分行：为产业园区金融发展造血、输血、活血

（6）发挥“链式”金融优势，宁波通商银行践行服务实体经济的金融担当

8、思考：金融如何精准支持浙江和宁波“专精特新”企业发展

（1）宁波市建立“四项名单”，金融精准支持“专精特新”企业发展

（2）宁波银行：强化金融服务，助力“专精特新”

9、如何服务轻资产的科技创新企业

——中国工商银行科创企业金融服务中心、中国建设银行深圳分行的做法；中国农业银行宁波分行、宁波银行都成立了科技支行；兴业银行宁波分行做好科技金融大文章

（1）2018年5月，中国工商银行在深圳正式挂牌成立了“中国工商银行科创企业金融服务中心”（简称“科创中心”），通过体制机制创新，设立专营机构精准服务民营科创企业，探索金融支持科技发展的新路径和新模式。

（2）深圳建行打造“创业者港湾”，持续深化深圳金融创新与改革

（3）数智赋能，兴业银行宁波分行为科技金融“疏通血脉”

二、商业银行服务实体经济业务创新与案例研究

（一）商业银行如何开展汽车金融业务：供应链金融、服务汽车产业链

1、把握大势，积极研判新的投资机会

2、做好行业研究

3、汽车行业变化太快，没有一成不变的趋势

4、做好尽调，具体企业具体分析

5、做好风控

6、做好汽车零部件企业分类，盯住优势企业，发现潜力企业

7、分散化：跟投；鸡蛋不放在一个篮子里

8、商业银行应主动作为

9、中信银行汽车金融业务领跑同业

10、兴业银行宁波分行：“融资+融智”服务汽车产业链

（二）商业银行助力实体经济和区域发展战略的案例

1、案例——中国银行四川省分行如何助力成渝地区经济发展

——思考：如何助力浙江、宁波实体经济和区域发展战略

2、案例：徽商银行芜湖分行如何对接国家和安徽“十四五”规划，适应产业发展需要，服务企业融资需求（思考：如何对接国家、浙江、宁波“十四五”规划）

3、案例：宁波银行杭州分行十五周年助力外贸企业高质量发展

（三）“十五五”时期若干投资方向，可以关注（盯住相关企业或者自投）

1、思考：发现未来的爆发点，发现新的投资产业、投资领域

2、未来8大爆发领域

——新能源、人工智能、低空经济、商业航天、生物制造、可控核聚变、量子计算、人形机器人

4、新经济、新消费、新质生产力、科技创新

4、高端制造/智能制造

5、金融服务

6、其他投资方向

——数字经济

——生命健康/医疗健康

——新材料等战略性新兴产业

——关键零部件

——以新能源汽车，……